Цифровой рубль: базовый курс. Учебное пособие

скачать книгу бесплатно


Известно, что современные технологии в принципе позволяют оцифровать любой предмет окружающего мира и в соответствующем формате вбросить в виртуальное пространство. Применительно к финансам обращает на себя внимание возникновение и широкое использование технологии распределенного реестра, которая в сочетании с методами криптографии позволяет создавать цифровые сущности, способные служить средствами сохранения и передачи стоимости.

В данном случае позволительно вести речь о феномене частных денег в цифровой форме, изначально представленных биткоином, а затем альткоинами, которые в своей совокупности составляют целый класс криптовалют. На сегодняшний день на сайте Сoinmarketcap – цифровой платформы, которая взяла на себя труд учитывать все криптовалюты, выпускаемые в мире, насчитывается уже более 8 тыс. цифровых сущностей, которые можно отнести к видам частных денег в цифровой форме. Наибольшую известность и масштабы использования в цифровой среде, наряду с биткоином, проявляют такие криптовалюты, как этериум, бинанскоин, тезер, солана, кордано, риппли др. Общая рыночная капитализация криптовалют неизменно возрастает и уже составляет более 2,95 трлн долларов США.

Фактически регуляторами констатируется, что созданы и активно эксплуатируются многочисленные цифровые платежные системы, основанные на использовании криптовалют, которые противопоставляются платежным системам, основанным на использовании национальных валют.

И это обстоятельство позволяет им сделать выводы о возможности возникновения в финансовой сфере дополнительных рисков и угроз. Так, в Обзоре финансовой стабильности Банка России за II—III кварталы 2021 г. приводятся данные о том, что совокупный объем операций, осуществляемых российскими инвесторами с использованием цифровых активов, ежегодно составляет порядка 5 млрд долларов США.

В этой связи отмечается, что растут риски, связанные с вложениями россиян в цифровые валюты: по различным оценкам, российские инвесторы являются одними из наиболее активных на рынке цифровых валют. При этом Банк России отмечает, что денежные суррогаты потенциально могут нести огромные риски для благосостояния инвестирующих в них граждан и финансовой стабильности в целом. С учетом изложенного выше, а также исходя из содержания приведенных выше законодательных установлений, оформляющих монополии государств на денежную эмиссию, можно сделать вывод о том, что частные деньги в цифровой форме пока не вписываются в сложившийся правовой режим существования и функционирования национальных денежных систем.

Ведь в этом случае следует вести речь о фактической реализации права на эмиссию денег лицами частного права, что законом не предусмотрено. Тем не менее растущее и ширящееся год от года внедрение и использование криптовалют, хотя и не соответствует ранее устоявшимся принципам построения денежного обращения, имеет под собой объективные предпосылки. В данном случае речь идет о насущных потребностях цифровой экономики, которая в отличие от традиционной (аналоговой) экономики характеризуется весьма специфическим укладом, обусловленным фактом существования ее в добавленной реальности.

Упоминая цифровую экономику в той или иной связи, мы должны понимать, что процесс цифровизации нашей экономической жизни еще не завершен. В прошедшем времени мы можем вести речь лишь о первой волне этого глобального процесса, с которой связывается появление в коммерческих структурах персональных компьютеров, а также о второй волне, на которую приходится создание интернета и глобальной сети, связавшей бизнесы по всему миру.

На сегодняшний день приходится лишь самое начало третьей волны, с которой отдельные зарубежные специалисты связывают полный перевод основной (а не вспомогательной) деятельности компаний в цифровую форму. И эта экономика уже может быть поименована как собственно цифровая, поскольку все ее составляющие обрели соответствующую (нематериальную) форму.

Обращает на себя внимание то, что участники этой новой цифровой экономики представлены не физическими лицами и организациями, как в традиционной экономике, а некими виртуальными образами – цифровыми профилями, которые в онлайновом режиме взаимодействуют друг с другом на цифровых торговых площадках по поводу цифровых же товаров (фильмы, аудиофайлы, компьютерные программы, игры, токены, цифровые монеты и прочее подобное бестелесное имущество). В связи с этим соответствующий экономический обмен требует обеспечения более высокого уровня доверия при расчетах, который плохо совместим с укоренившейся в аналоговой экономике системой расчетов, основанной на использовании банков в качестве финансовых посредников.

Обеспечивается этот новый уровень доверия посредством совершения сделок на основе реализации пирингового принципа, т.е. без каких-либо посредников, на основе заключения смарт-контрактов, обеспечивающих автоматическое исполнение сторонами своих обязательств, в сочетании с использованием в качестве средств платежа цифровых валют.

Таким образом, потребности цифровой экономики в части расчетов сводятся к необходимости использования денег в цифровой форме. В частности, в Стратегии развития экспорта услуг до 2025 года (Распоряжение Правительства РФ от 14.08.2019 №1797-р) отмечается, что будущее международной торговли финансовыми и страховыми услугами тесно связано с процессами реформирования мировой финансовой системы, формированием новых финансовых центров и финансовых институтов в развивающемся мире, прогрессом новых финансовых продуктов и технологий (криптовалют, блокчейна, распределенных цифровых реестров) и их влиянием на глобальную финансовую архитектуру.

Отметим, что криптовалюты представляют собой одну из самых известных новаций в сфере финансов, заключающую в себе принципиально новое решение ряда сложных задач, связанных с выпуском альтернативных платежных средств и их переводом от одного пользователя напрямую другому. Эта схема перевода в корне отличается от традиционной схемы банковского перевода, которая, как известно, предполагает задействование в качестве обязательной доверенной стороны – посредника в лице специального финансового института, который собственно осуществляет обработку безналичного (электронного) платежа и обеспечивает его корректность.

И именно эта технологическая новизна и обуславливает наличие многочисленных правовых пробелов в законодательстве практически всех стран мира в части урегулирования общественных отношений, возникающих в связи с выпуском и использованием криптовалют. Ведь последние сложно однозначно причислить к одному из известных правовых институтов. Насущные потребности цифровой экономики требуют выработки принципиально иных подходов и активно стимулируют внедрение самых новых технологических решений, направленных на оптимизацию расчетных отношений.

Как известно, до недавнего времени законные платежные средства имели всего две формы – наличную и безналичную. Первая форма была представлена предметами в виде банкнот и монет, а вторая – записями на счетах в кредитных организациях. Эти формы денег вполне подходили для использования в качестве средств платежа в недрах аналоговой экономики, однако, как мы уже знаем, полноценно удовлетворить запросы цифровой экономики они не в состоянии. В частности, законные платежные средства в наличной форме ввиду их материальности абсолютно не совместимы с виртуальной реальностью, а в безналичной форме – могут использоваться лишь при посредничестве банков, что не стыкуется с идеей исполнения обязательств без финансовых посредников на основе смарт-контрактов.

Судя по всему, несоответствие существующих форм законных платежных средств самым современным требованиям, а также то обстоятельство, что криптовалюты фактически стали замещать национальные валюты в расчетных отношениях, возникающих в рамках цифровой экономики, подвигли финансовых регуляторов различных стран к необходимости проработки возможности придания цифровой формы законным платежным средствам.