скачать книгу бесплатно
• Кто купил эти варианты?
• Что может сказать вам открытый интерес?
• Является ли рынок опционов бычьим или медвежьим по отношению к акциям?
• Управляет ли покупатель риском или гонится за вознаграждением?
Как эта компания зарабатывает деньги?
• Когда заработок?
• Что случилось с последним заработком?
• Как эта компания зарабатывает деньги?
Является ли эта акция частью тренда?
Анализ, проведенный для поиска этих ответов, требует некоторых базовых знаний о вариантах. Наше образование предлагает полное обучение и закладывает прочную основу, облегчающую поиск и анализ наиболее важных подсказок.
План
Новые инвесторы обычно считают, что торговые идеи приносят всю прибыль. Хотя легко попасть в ловушку опционной прибыли в 500% или 1700%, инвесторам важнее понимать, что торговые идеи – это только половина уравнения. Учти это…
Я даю одни и те же торговые идеи одной и той же группе людей в одно и то же время в часы закрытия рынка. Это заставляет всех начинать с одного и того же места. Интересно, что результаты участников сильно различаются.
Причина несоответствия может быть объяснена другой половиной уравнения -Планом. Каждому инвестору нужны не только надежные торговые идеи, но и хорошо продуманный план.
План уникален для личности и целей человека. Например, некоторые инвесторы гораздо более агрессивны или консервативны, чем другие. Это влияет на их выбор способов входа и выхода из сделок, что повлияет на общие результаты.
Есть две основные причины для разработки Плана.
1. Эмоции
Первая и самая важная причина для разработки плана – уменьшить эмоциональную часть торговли. План, основанный на правилах, помогает инвесторам избежать импульсивных действий по следующим часто задаваемым вопросам:
• «Должен ли я выйти?»
• «Должен ли я купить больше?»
• «Должен ли я продать что-то сейчас?»
Чаще всего их эмоции, как хорошие, так и плохие, достигают пика, когда возникают эти вопросы. План разработан, чтобы дать инвесторам эти ответы и помочь им избежать принятия эмоциональных, поспешных решений.
2. Объективность
Хорошо продуманный план позволяет инвесторам объективно оценивать свои результаты и вносить любые коррективы, которые могут улучшить эти результаты. В обзоре также выделяются любые ошибки, допущенные инвестором, что позволяет им наилучшим образом управлять и решать проблему.
*2000$ в 20 000$ за 8 недели
План ведет инвесторов через неизбежные взлеты и падения на пути. Самое главное, он обеспечивает рациональное мышление, когда это необходимо больше всего. Инвесторы должны потратить достаточное количество времени на построение плана до начала торговли.
В живом семинаре, который прилагается к этой книге, часть 2 предлагает «высокооктановый, сверхагрессивный план, требующий много удачи для победы». Хотя это не рекомендуется, он предназначен для того, чтобы выделить различные части плана, о которых инвесторы должны подумать для того, чтобы построить его.
Визуализация успеха
Игроки на опционах должны четко понимать различные способы безубыточности портфеля сделок. Для ясности, «без убыток» означает, что убытки по любым отдельным сделкам возмещаются за счет прибыли от прибыльных сделок, когда общая прибыль/убыток портфеля равна 0 долларов.
Это не означает, что количество убыточных и прибыльных сделок одинаково. Благодаря рычагам, заложенных в опцион, игрок может выиграть при меньшем количестве сделок и при этом оставаться в безубыточности (или получать прибыль).
На приведенных ниже графиках показан результат безубыточности (без прибыли/без убытков) для 10 торговых идей. Предполагается, что игрок вкладывает одинаковую сумму в каждую торговую идею. Например, если игрок инвестирует 1 доллар в торговую идею, то он инвестирует 1 доллар десять раз.
Если торговая идея составляет 100% и был вложен 1 доллар, то прибыль составит 1 доллар. Если торговая идея приносит 300% на инвестиции в 1 доллар, то прибыль составит 3,00 доллара.
Чтобы рассчитать общий доход по всем 10 сделкам, просто сложите все прибыли и убытки, а затем разделите на 10 долларов США (или 10 сделок x 1 доллар США за сделку).
Вот примеры 10 сделок с разными индивидуальными результатами, которые в целом приносят прибыль или убыток в размере 0 долларов. Это означает, что общая процентная доходность портфеля равна 0%.
10 trades
Same Initial Investment
0% Net Return
*10 trades, same initial investment, 0% net return-10 сделок, те же начальные инвестиции, чистая прибыль 0%
Все, что лучше этих результатов, приносит прибыль!
Обратите внимание, что на половине этих графиков было только 1-3 выигрышных сделки. 1 выигрышная сделка означает, что было 9 убыточных сделок, или только 10% выигрыша!
Эти диаграммы иллюстрируют использование рычагов в работе. Способность выигрывать больше при меньшем количестве сделок может с лихвой компенсировать количество понесенных убытков, если сумма убытков ограничена.
Управление рисками этих потерь лежит в основе образования Rich Harbour.
Результаты
Прежде чем играть в «Игру опционов», вот несколько напоминаний:
• Торговля опционами – это вероятностная игра.
• Покупка опционов имеет более низкий коэффициент выигрыша, чем продажа опционов.
• 30-40% выигрыша при покупке опционов может быть очень прибыльным.
• Стоп-лоссы должны быть выбраны, чтобы избежать больших убытков.
• Выигрышные сделки должны быть нацелены на большую прибыль (+150-250%).
• Должна существовать стратегия выхода, которая окупает вложенный капитал.
• Очень значимые победители (>400%) встречаются реже.
• Сохраняйте те же первоначальные индивидуальные инвестиции в течение как минимум 3 месяцев.
• Старайтесь не менять план часто. Это противоречит цели.
• Найдите отличные торговые идеи с вознаграждением за риск и позвольте математике работать!
Помимо обучения, инструментов и сайта, школа предлагает услугу премиум-класса под названием Options Room в Закрытом чате. Продукт предназначен для людей с напряженным графиком, которым не хватает времени на поиск и анализ собственных идей. Каждый день в этой премиум комнате я лично публикую только самые лучшие сделки с опционами и даю подробный анализ каждой сделки.
Ежемесячные торговые идеи и результаты
Вот результаты Премиум-сервиса с марта 2019 года по февраль 2020 года.
Я выбрал март 2019 года, потому что это был первый раз, когда я полностью фиксировал свои действия и их последствия.
Это не фактические результаты любого отдельного члена. Они основаны на равных инвестициях в долларах в каждой сделке, общих правилах выхода, которые включают 50% стоп-лоссов, когда это возможно, и стратегии выхода, которая масштабируется из сделки при более высоких заранее определенных более высоких ценах. Это запатентованная методология, которая подробно описана в рамках нашего обучения.
13 марта 2019 г.
Торговая идея: MO $ 55,75 (Altria Group)
Покупка майских путов с 55$ страйком за $2,08
Вчера Нед Шарплесс был назначен новым исполняющим обязанности комиссара FDA. Кто такой Нед Шарплесс?
Нед – директор Национального института рака. Он заменит Скотта Готтлиба.
Скотт Готлиб был очень строг с табачными компаниями, называя электронные сигареты «эпидемией». Его заявление об отставке, сделанное во вторник, 6 марта, заставило табачные компании вздрогнуть. В тот день MO поднялся на 4% и продолжал расти до конца недели.
Назначение Неда Шарплесса может дать инвесторам некоторую паузу после значительного роста за последние 6 недель. Фонды могут легко принять решение о сокращении части своей позиции до тех пор, пока не прояснится ситуация в отношении государственной политики. Очевидно, это окажет давление на акции.
С технической точки зрения акции сильно поднялись с минимумов конца января на $43,33, поднявшись почти на 30%. На этой неделе он остановился на уровне восстановления Фибоначчи 61,8% за последние два дня. Институциональный покупатель зашел вчера в конце дня, чтобы купить 5000 этих опционов пут. Заработок 25 апреля, должен повысить спрос на опцион.
Целевая область для акции $ 48,00-50,00.
14 марта 2019 г.
Торговая идея: 23,38$AMD (ADVANCED MICRO DEVICES) Покупка майских коллов с 25$ страйком за 1,49$
Пространство фишек хорошо торгуется с рынком. Мы знаем это, и из-за этого у нас длинные позиции INTC, QCOM, TSM и NVDA. Давайте придерживаться того, что работает.
Летом 2018 года у AMD был значительный рост за 6 месяцев: с 9 до 34 долларов. Последние 6 месяцев он консолидировал это движение, колеблющееся между 16 и 25 долларами.
В апрельском периоде были значительные покупки опционов, особенно коллов. Может быть, «слишком много»? «Слишком много» открытого интереса может повлиять на возможное распределение акций. На английском языке это означает, что открытый интерес часто препятствует движению (за исключением крупных объявлений).
Прибыль появится только после истечения срока действия в апреле. Взгляните на это:
В апреле открыто 475 267 опционных контрактов. 372 115 в марте. Это очень много!
Учтите, что майский открытый интерес составляет всего 58 740 и дает нам объявление о доходах! После последней прибыли акции выросли на 30% после прибыли.
AMD продолжает демонстрировать силу. Он хорошо восстановился после быстрого падения на 8% на прошлой неделе с уровня 25-26 долларов. У акций были проблемы с преодолением этих уровней в последних двух попытках (31 января и 25 февраля). Ясно, что это важный уровень, и если он пройдет здесь, о беге к максимуму не может быть и речи.
Целевая область для акции $30,00-31,00.
В разделе «3 шага к прибыли» вы узнаете больше об открытом интересе и его влиянии на движение цены акций в зависимости от даты экспирации.
5 марта 2019 г.
Торговая идея: VIAB $ 28,52 (Viacom Inc – класс B) Покупка апрельских путов с 27,5$ страйком за 0,70$
В среду акции Viacom, Discovery и AMC Networks упали после того, как AT&T подтвердила, что отказывается от их услуг потокового видео DirectTV Now, у которого около 1,6 млн подписчиков. Это не коснулось их поставщика услуг спутникового телевидения DirectTV. (Только пока?)
Может быть, этого достаточно, чтобы пройти через эту поддержку около 28 долларов.
Вчера были активны апрельское понижение опционов. В частности, была отмечена значительная активность по апрельским путам на 25 и 27,50 долларов. Интересно, что июньские путы на 25, 27,50 и 30 долларов имеют значительный открытый интерес к имени.
Целевая область для акций составляет $24,50-$25,50.
8 марта 2019 г.
Торговая идея: BHF $ 39,57 (Brighthouse Financial Inc.) Покупка майских коллов с 40$ страйком за 2,30$
Brighthouse Financial была выделена из Metlife в 2017 году. Это одна из крупнейших компаний в США – розничные продавцы страхования жизни и их основные продукты – это универсальное страхование жизни с вторичными гарантиями или ULSG. Именно эта гарантия в этих продуктах затрудняет оценку компании инвесторами, поэтому она торгуется со значительным дисконтом к своей балансовой стоимости (<50%).
Значительное снижение стоимости акций с даты выделения привлекло многих стоимостных инвесторов. Согласно последнему отчету о прибылях и убытках, их количество улучшилось, доходы растут, и тон колла был позитивным.
Акция выглядит так, как будто она повернулась.
После этого отчета о прибылях и убытках от 12 февраля акции подскочили с 35,70 до 40,77 долларов на большом объеме, а затем продолжили рост до 44,00 долларов.
Недавно он откатился, чтобы коснуться минимумов 12 февраля. В пятницу произошло еще одно хорошее движение вверх на сильном объеме. Сильный объем на этих уровнях указывает на то, что крупные институциональные деньги укрепляют свои позиции здесь.
Что касается опционов, майские опционы были куплены за последний месяц.
Умные деньги выстраиваются в очередь на стороне коллов в мае для получения следующей прибыли, в частности, на уровне 40 и 45 долларов в мае. Мне нравятся майские коллы по 40 долларов в прибыль. Большие объемы акций в сочетании с крупными институциональными покупками по требованию дают нам хороший признак того, что положительный отчет о прибылях и убытках может подтолкнуть эти акции намного выше.
*big volume – большой объём
Прибыль ожидается 6 мая.
Ожидаемая целевая область находится в диапазоне $47-49.
19 марта 2019 г.
Торговая идея: MRVL $ 19,95 (Marvell Technology Grp) Покупка 17 мая коллов с 21$ страйком за $0,69
Мы по-прежнему владеем несколькими компаниями Semiconductors. Другой будет Marvell Technology (MRVL).
