Биржевая торговля – пойми психологию графика

скачать книгу бесплатно


Как использовать данный рисунок графика? Кто-то смелый будет продавать от линии целей с расчетом, что это всего лишь большой откат, и можно заработать на продолжении тренда вниз. Очень хорошо в этом случае, если точка продажи еще подтвердится шаблоном больших откатов. Более осторожные будут ждать пробоя линии тренда вниз и продолжать торговлю на продажу. В таком варианте это будет узнаваемая графическая модель «Вымпел».

Труднее всего приходится если мы видим строгую геометрию.

В этом варианте вероятность появления тренда вверх в канале равна вероятности, что это графическая модель «Флаг», и после пробоя линии тренда график продолжит валиться. Вероятность 50 на 50. Называется эта модель «Динамическое равновесие».

Как торговать в таком варианте? Границы канала помогут. На отбое от линии тренда вверх до линии целей, если же линия тренда пробивается, то и можно продавать по принципам торговли графических моделей.

Получается, что вы получаете хорошую подсказку, стоит ли доверять новому тренду. Никакие скользящие средние или другие определения тренда вам не дадут возможности избежать ошибок и убыточных сделок, а простой график дает!

В связи с этим советую выработать следующую привычку. Как только появляется что-то, похожее на разворот, сразу по трем точкам стройте канал.

Если график пробьет линию целей, то будет «Расходящаяся формация», ждите тренда вверх.

Если график развернется раньше линии тренда, и при этом еще соблюдет шаблон большого отката, то перед вами «Сходящаяся формация» и есть перспектива продаж.

Если же график точно отобьется от линии тренда, то «Динамическое равновесие» выше уже описано, и у вас есть алгоритмы торговли. Кроме всего прочего вы быстрее прочих опознаете канал и выработаете привычку их быстро находить на графике.

И еще, после всех манипуляций вы на этом построении сможете сравнить угол наклона линии тренда с величиной колебаний в сомнениях.

Очень полезный навык. Тренируйте.

Немного о психологии торговли… Подознательной.

Когда маркетмейкер рисует график, он этим рисунком заставляет толпу трейдеров принимать решения о сделках. Сами того не осознавая, по внешнему виду графика вы будете принимать решения о покупках или продажах. Именно внешний вид графика пробуждает в нас эмоции и неверные ожидания. Те, кто опираются на доверие, при появлении крутых (по углу наклона) движений, будут присоединяться к ним. Те, кто привыкли конфликтовать с общим мнением, будут вставать против таких движений.

Если график после сильного движения начинает двигаться очень полого с малыми колебаниями, то большинство будет покидать сделки, считая, что заработать на таком движении трудно. Хотя на самом деле им будет просто скучно.

Если же движение будет иметь широкий размах колебаний, то большинство перестанет понимать график и начнет допускать ошибки.

Кроме всего прочего, очень сильно будет на нас влиять внешний вид разворота. Какой он? Пологий или острый? Ведь разворот мы воспринимаем как изменение мнения о настрое рынка.

Если он плавный, у нас есть ощущение контроля над ситуацией, мы можем принимать логичные и взвешенные решения. Можем вовремя войти в сделку или выйти из нее, пересчитать цели для сделки, оценить перспективы дальнейшего ее сохранения.

Если же рынок начинает изменять свое направление очень круто, то у нас появляется ощущение цейтнота. Действия из обдуманных превращаются в эмоциональные, всплывает страх и тревожность. Появляется желание поскорее закрыть сделку или наоборот открыть такую сделку, которую мы потом сами посчитаем необдуманной. Даже если цели по сделке были рассчитаны правильно, график заставит сомневаться в себе и приведет к глупому и невыгодному закрытию. Стоп-лоссы и тейк-профиты начинают плавать, люди больше закрывают сделки с рынка.

Нужно научиться понимать, какими особенностями поведения цены нас заставляют принимать необдуманные решения. Это ведь именно те самые механизмы, которые применяют наперсточники или фокусники на сцене. Научитесь раскрывать тайну фокуса. Вы ведь пришли на рынок не развлечься, а заработать.

Критерии силы тренда

Теперь давайте научимся оценивать перспективы тренда из его внешнего вида.

Сравнение по крутизне сегментов.

Итак, крутизна движения говорит нам о вере толпы во что-то. Поэтому давайте сравнивать тренд по крутизне его элементов.

В тренде у нас есть череда трендовых ходов и откатов. Давайте в этой череде и сравнивать крутизну движения. Чтобы говорить о конкретных вещах, строим отрезки от минимума до максимума, и будем говорить о крутизне этих отрезков. Ведь на реальном графике есть и шум колебаний, и неравномерность наклона.

Итак, если новый сегмент тренда стал круче, идет ускорение. И наоборот. Если новый сегмент тренда более пологий, то идет ослабление тренда.

Кроме сравнения трендовых ходов, можно сравнивать и крутизну откатов или трендовый ход – откат.

Можно даже сравнивать крутизну сегментов внутри бокового рынка и гадать о перспективах выхода из боковика.

Сравнение по ценовому ходу

Теперь можно сравнить график по достижению целей. Точнее по тому, сколько цена прошла в пунктах.

Это пример утрирован, потому что угол наклона одинаков. В реальности все многообразнее. Если же ход по цене стал больше, то естественно его оценивать, как ускорение тренда.

Сравнение по гладкости/лохматости

В принципе, мы этот принцип уже применяли, когда сравнивали ширину колебаний с углом наклона графика. Только теперь мы будем сравнивать не поведение внутри трендового хода, а как оно изменяется от одного трендового хода к другому. Поэтому я предлагаю посмотреть на тройной рисунок внизу.

Средний рисунок сделан специально для эталона в сравнении. В нем и угол наклона трендовых ходов, и ценовые ходы я постарался сделать одинаковыми, чтобы утрировать нужное мне различие.

Верхний рисунок отличается от среднего именно большим количеством разворотов в последнем росте. Сохранение угла наклона роста и достигнутый ход по цене не говорят об ослаблении роста, а вот увеличение разворотов во время роста говорит о том, что толпа трейдеров стала постоянно сомневаться в продолжении роста. Получается, что хозяину рынка требовалось прикладывать ресурсы, чтобы дотянуть график до нужных целей. Разумеется, это можно оценивать, как ослабление тренда.

Нижний рисунок прямо противоположный по смыслу. Первый рост требовал от хозяина рынка усилий, чтобы достичь нужных целей, а вот во втором уже толпа сама все сделала. Получается, что это было ускорение тренда.

Тут еще стоит побольше обсудить, что такое «лохматость» и ее разные степени. Лохматость ведь тоже бывает сильнее или слабее.

Предлагаю такую классификацию лохматости из трех степеней:

Лохматость структурная, когда в движении можно видеть тренд меньшего масштаба с его откатами и трендовыми ходами.

Лохматость цветовая, когда свечки с цветом по движению периодически меняются на маленькие свечки с цветом против движения.

Лохматость бородой. Это случай, когда тени свечей становятся настолько больше тела, что это бросается в глаза

Естественно, самой сильной степенью лохматости будет структурная, а самой слабой – лохматость бородой.

Сравнение углов наклона трендовых линий

Мы уже использовали эту оценку в самом начале определения тренда, но неплохо будет напомнить этот критерий еще раз в ряду остальных.

Что-то напоминать уже излишне, все было оговорено раньше. Стоит добавить только одно очень важное замечание. Есть много «Гуру», которые предлагают в качестве стратегий для сделок критерий пробоя линии тренда. Вот вам наглядный пример, когда эта стратегия просто будет сеятелем убытков. А тренды в реальности очень часто и ускоряются, и замедляются. А когда тренд замедляется, то идет пробой линии тренда. И очень редко после этого пробоя откат уходит далеко для достойной прибыли по сделке. И в итоге получаем, что пробой линии тренда на ослабляющихся трендах дает убыточные сделки.

Сравнение степеней отката

Еще один вариант сравнения может быть на сравнении, как далеко ушел новый откат против тренда. Измеряем пропорцию отката от трендового хода. Может показаться, что это полный аналог углов наклона линий тренда, однако, если размеры трендовых ходов не равны, то степень отката может и отличаться от углов наклона трендовых линий.

Получается, что мы имеем три критерия сравнения, где участвуют только трендовые ходы, и еще два, где нужны уже и последние откаты.

Нелегкий выбор

Так ли важны критерии силы тренда? Решат ли они все проблемы в правильном понимании рынка? Нет, конечно! Это не Грааль, который набьет ваши карманы деньгами. Но понимание поведения рынка знание и применение этих критериев точно улучшит. Однако, и здесь есть подводные камни. Эти критерии могут подтверждать друг друга, и тогда ваша уверенность в принятии решения о сделке может вырасти. А могут и противоречить друг другу. Например, ценовой ход уменьшился, а угол увеличился. Или гладкость/лохматость может идти не так. Поэтому необходимо проводить некоторый синтез.

В связи с этим хотелось бы упомянуть некоторый сигнал, который обычно используют трейдеры, имеющие в стратегии индикаторы-осцилляторы. Данный сигнал называется «Дивергенция»

Многие трейдеры считают верхом профессионализма торговать по сигналам Дивергенции. Считается, что этот сигнал ломает тренд.

Ну, во-первых, я уже в примере на рисунках выше показал, что иногда одной дивергенции может не хватить. А иногда даже и нескольким дивергенциям тренд сломать не удается. Он продолжает себе топать дальше.

Но давайте порассуждаем, почему на индикаторе может возникать сигнал Дивергенции. Ведь любой индикатор – это какая-то формула, обрабатывающая цену. И очень часто в результате такой обработки большая пологость нового трендового хода, его меньший ход по цене или гладкость движения как раз и приводят к тому, что на индикаторе последний разворот не дотягивает до предыдущего. Иными словами, появление сигнала Дивергенции и есть результат появления на графике критериев ослабления тренда. Можете просто поразвлекаться нахождением дивергенций и потом анализом самого графика в этом месте на предмет, какой из критериев силы тренда показал его ослабление.

В итоге получаем такой вывод. Если вы научитесь видеть на самом графике ослабление тренда, то вам не нужен никакой индикатор для нахождения дивергенций. Вы все будете видеть и без него. Единственный момент, когда вам может пригодиться умение видеть этот сигнал, это случай, когда критерии противоречат друг другу. Вот тогда для принятия решения вам может и понадобиться такой костыль.

И еще очень важное замечание. Ослабление тренда совсем не значит его прекращение. Очень часто после ослабления тренда бывает боковой рынок для отдыха и тренд продолжается в прежнем направлении. Вывод. Ослабление тренда не есть сигнал для сделок против него. Это всего лишь предупреждение, что если торгуете дальше по тренду, то умерьте цели. И только если появится новое определение тренда в другую сторону, то вы можете торговать в новом направлении.

Кстати, раз уж вы научились определять силу движения в сегменте графика, скажите, какой вариант движения наиболее выгоден для трейдера – сильный, крутой и гладкий или пологий, слабый и лохматый? Если вы уже вошли в сделку, конечно стоять в ней гораздо более комфортно, когда график быстро идет по вашему прогнозу. А вот если после входа цену мотает то вверх, то вниз, проверяя вашу психику на устойчивость и веру в свой прогноз, то рынок быстро вас утомит. И ведь если вы хорошо поняли смысл критериев силы тренда, то сделка, открытая по слабому движению, даст маленькую цель. И такую цель важно очень точно вычислить, иначе график развернется, и вы останетесь в лучшем случае с безубытком, если переставите стоп-лосс чуть выгоднее точки открытия.

По этой причине многие трейдеры чураются изучения слабых движений, и стараются избегать их. Но!!! Если вы ищете точку входа в сделку, то именно после слабого движения просто по вероятности логично ожидать хороший драйв. Еще раз, поиск точки входа именно внутри слабого движения против его направления приносит выгодные и комфортные психологически сделки. Это весомая причина, чтобы полюбить слабые движения, научиться их классифицировать и искать внутри них точки входа! Поэтому для трейдеров, предпочитающих трендовую торговлю очень важно научиться понимать откатные структуры графика.

А для такого хорошего понимания вариантов откатов очень полезным навыком становится работа с графическими моделями. С теми самыми графическими моделями, которые трейдеры выделяли еще в XIX веке. Имеются в виду Голова-Плечи, Треугольники, Вымпелы, Клинья, Алмазы и прочие Флаги с Двойными Вершинами.

Отступление про критерии силы тренда

Предположим, вы освоили работу с критериями силы тренда, и задумались, а зачем же вам этот навык нужен? Если вы уже давно их применяете, и они вам помогают, тогда можно читать дальше, а если пока еще сомневаетесь, то давайте поразмышляем.

Предположим, вы открыли сделку на покупку, а рабочие масштабы у вас часовые. Сделка идет в прибыль, вы рассчитали цель, и сомневаетесь, дойдет ли график до нее. Тогда вы переходите на мелкие тайм-фреймы, например, 5 минутные графики, и видите, что по критериям силы тренда уже сомнительно, что график подойдет до вашей цели. Что вы будете делать в такой ситуации?

Это часовки, и вы видите, что график подошел к зеркальному уровню, а цель рассчитана дальше. Стоит ли покидать сделку?

А это пятиминутки, то же самое место. Правда, график уже прошел дальше, и начал опускаться, пообещав новый минимум ниже предыдущего. А можно ли было по критериям силы тренда решить, что тренд ослабляется? Ведь на часовых свечках все выглядело красиво! Это вопрос, ответ на который и определяет вашу успешность, как трейдера.